Uno de cada dos de la generación X cree que necesitará un 'milagro' para pensionarse

La generación X, aquel grupo de personas nacidas entre 1965 y 1980, se enfrenta a un gran reto en los próximos años: la jubilación de sus más grandes. Natixis Investment Managers, compañía de gestión de activos y fondos de inversión, hizo un estudio sobre las expectativas de pensión de este grupo de personas. Encontró que tres de cada 10 de la generación X temen no jubilarse nunca, y que la situación en Colombia es más grave, pues las condiciones nacionales complican las perspectivas.

A través de encuestas realizadas a 8.550 individuos en 23 países, la firma encontró que casi la mitad de la Generación X (48 por ciento) cree que necesitará un milagro para retirarse de manera segura, y el 50 por ciento evita pensar en la jubilación por completo.

En Colombia, esto se profundiza por factores que dificultan el ahorro, como “la desigualdad, la inflación y los costos de vida”, explica José Luis León, country head de Colombia y Perú para Natixis Investment Managers.

Asimismo, el 60 por ciento cree que podría tener que trabajar más tiempo una vez excedan la edad de pensión, especialmente en Colombia, en donde “solamente una de cada cuatro personas logra pensionarse y la expectativa de edad de jubilación es significativamente mayor en comparación con otros países debido a la baja tasa de cobertura de pensiones, la alta informalidad laboral y la desigualdad económica”. No obstante, muchos son conscientes de que emplearse después de la fecha de jubilación, no necesariamente garantiza seguridad.

El Gobierno Nacional, en vista de esta situación, ha buscado crear programas que subsanen esta situación. Colombia Mayor, los bonos pensionales o los BEPS son algunos ejemplos, los cuales, de acuerdo con León, ofrecen un apoyo valioso, pero no resuelven completamente las preocupaciones de la generación X: “La insuficiencia de los montos ofrecidos por estos programas y la limitada cobertura significan que muchas personas aún deben planificar trabajar más allá de la edad de jubilación deseada o buscar ingresos adicionales para complementar su pensión”.

A esto se le suma que, en promedio, los encuestados piensan y esperan jubilarse a los 60 años. Con la reforma pensional en el país, las edades de pensión se mantuvieron en 57 años para las mujeres y 62 para los hombres. Sin embargo, hace unas semanas, Jaime Dussán, presidente de Colpensiones, dijo que “seguramente en 5 o 10 años se debe estar pensando en aumentar la edad pensional”.

Frente a esta aparente contradicción entre las expectativas de la generación X y los posibles cambios en el sistema pensional, León asegura que “si se aumenta la edad de pensión, es importante implementar medidas que acompañen este cambio, como la promoción del ahorro para la jubilación, la capacitación para el reentrenamiento laboral y la protección de los trabajadores de mayor edad”, para así corresponder a las expectativas de la población.

Para Natixis Investment Managers, las razones que llevan a estas expectativas se pueden resumir en tres: una alta inflación, el aumento de la deuda pública y, para el caso colombiano, la informalidad.

Para el primer causante, un 83 por ciento de los inversionistas de la Generación X afirma que el reciente episodio de inflación ha revelado cuán grande es la amenaza que representan los precios para su seguridad de jubilación. Siete de cada diez dicen que la inflación ha perjudicado su capacidad de ahorrar para la jubilación y más de la mitad (55 por ciento) informan que están ahorrando menos debido a los mayores costos diarios.

En el país, “la alta inflación reduce el poder adquisitivo y dificulta el ahorro, afectando significativamente las expectativas de jubilación de la generación X. Incrementa los costos de vida, complica las estrategias de inversión y erosiona el valor de las pensiones, aumentando la incertidumbre y la necesidad de una planificación financiera más cuidadosa y adaptativa”, dijo León.

El segundo punto, el aumento de la deuda pública, es para Natixis Investment Managers un problema de largo plazo. De hecho, a más de tres cuartas partes de la Generación X (77 por ciento) les preocupa que el aumento de la deuda pública se traduzca en una reducción de las prestaciones de jubilación. Incluso, los recortes más pequeños pueden tener un gran impacto, ya que el 58 por ciento cree que será difícil llegar a fin de mes sin prestaciones.

En Colombia, el 73 por ciento de los encuestados considera que un alto nivel de deuda pública (que, según el estudio, se ubica en el 82,9 por ciento del PIB nacional) va a afectar sus beneficios de retiro a futuro debido a que "niveles más altos de deuda significarán decisiones de financiación difíciles para los responsables de la formulación de políticas", argumenta la firma.

El tercer y último punto – la informalidad – es un fenómeno especialmente preocupante en el país, pues “significa que muchos trabajadores no pueden contribuir regularmente al sistema de pensiones, lo que reduce sus posibilidades de recibir una pensión adecuada al momento de jubilarse”, explica León.

También acerva que, con la recién aprobada reforma pensional, este debe ser el foco principal: “Ampliar la cobertura para incluir a más trabajadores, especialmente aquellos en el sector informal, podría reducir significativamente la inseguridad sobre la jubilación”, por lo que propone generar incentivos, como la reducción de cargas laborales para los empleadores, que aumenten la tasa de formalidad.

JUAN ANDRÉS BELTRÁN TÉLLEZ - REDACCIÓN ECONOMÍA Y NEGOCIOS